Dexteritas

private debt investments

Maatwerk oplossingen

Bedrijven zijn verschillend.
Financieren is maatwerk.

Meer mogelijkheden

Bedrijf, strategie en management staan centraal, niet een vast risicomodel.

Snelle beslissingen

Zowel initieel (go vs. no-go)
als tijdens de looptijd.

Over ons

Dexteritas is een private debt fonds en biedt flexibele alternatieve financieringen aan bedrijven in Nederland.

Onze focus ligt op middelgrote bedrijven (het 'mid-market' segment). Deze bedrijven vinden regelmatig onvoldoende financierings­mogelijkheden bij traditionele financiers. Banken beperken zich steeds meer tot gestandaardiseerde producten met computer­gestuurde risicomodellen voor de bevoorschotting van onderpand. Bij snelgroeiende bedrijven of in complexere situaties biedt dit vaak onvoldoende middelen om het businessplan uit te voeren.

Voor deze bedrijven biedt Dexteritas maatwerk financiering, gericht op het bedrijf en het businessplan. Dat doen wij via leningen in de gehele kapitaalstructuur, afgestemd op de daadwerkelijke behoefte van het bedrijf.

Wij zijn een zelfstandige investerings­maatschappij, volledig onafhankelijk van banken of andere financiers. Onze investeerders zijn professionele partijen, bestaand uit een mix van institutionele beleggers (fondsen, verzekeraars) en private wealth (family offices, vermogende particulieren).

Partner voor
ambitieuze ondernemers

Gaan uw plannen verder dan de financiering van uw bank? Neem contact op voor een persoonlijk gesprek.

Ik zoek financiering

Voor wie

Wij financieren bedrijven met sterke groei ambities (zowel organisch als door acquisities), bedrijven waar de eigenaarsstructuur aan verandering onderhevig is, of waar er andere complexere financierings­vraagstukken zijn.

Waardecreatie staat voorop, gedreven door een duidelijke strategie en een sterk management team. Als (financierings)partner van het management willen wij die waardecreatie helpen mogelijk maken.

Onze financieringen

Wij zijn ondernemende financiers en zoeken naar kansen waar anderen vooral obstakels zien.

Wij hebben brede investerings­mogelijkheden in de hele kapitaalsstructuur, van het meest senior niveau (met zekerheden), via unitranches tot het meest risicovolle niveau (mezzanine en quasi-equity). De looptijd is afhankelijk van het onderliggende businessplan, maar altijd meerdere jaren (geen korte termijn overbruggingskrediet). In tegenstelling tot private equity verwachten wij geen zeggenschap over het bedrijf.

Wij kunnen in een divers scala aan situaties een oplossing bieden, maar de meeste van onze bedrijven voldoen aan de volgende kenmerken:

  • Hoofdkantoor of substantiële activiteiten in Nederland
  • Omzet tussen €10m en €100m
  • EBITDA groter dan €1m
  • Totale kredietbehoefte (inclusief bancair deel) tussen €3m en €30m
  • Bedrijven in alle sectoren, geen pure vastgoedfinanciering

Investeringsproces

Na een korte analyse van het bedrijf, de sector en de kredietbehoefte kunnen wij snel aangeven of we een oplossing kunnen bieden. Op basis van gesprekken met het management en nadere analyse worden de hoofdlijnen van de financiering uitgewerkt in een offerte (term sheet). Na acceptatie daarvan volgt vaak een aanvullend onderzoek (due diligence), waarna de financieringsdocumentatie wordt opgesteld en de lening verstrekt. Het gehele proces kan binnen 8 weken worden doorlopen, afhankelijk van de beschikbare informatie en specifieke situatie.

Voorbeeld situaties

 
Snelle groei, organisch of door M&A

Weinig onderpand voor bankfinanciering (asset-light)

Familiebedrijven, private equity of management buy-out / buy-in

Acquisitiefinanciering, voor een enkele overname of buy&build strategie

Behoefte aan meer cashflow voor groei of investeringen

Beperkingen in reguliere (bank)financiering

Team

Het Dexteritas team bestaat uit ervaren professionals met ruime ervaring op het gebied van financieren en investeren; onder andere opgedaan bij banken, private equity en mezzanine fondsen in Nederland, België en Londen.

Die kennis en ervaring zetten wij in om de beste financieringspartner te zijn voor Nederlandse 'mid-market' en middelgrote bedrijven.

Dexteritas is continu op zoek naar getalenteerde professionals. Onze actuele vacatures zijn hier te vinden.

Partner

Folef heeft meer dan 20 jaar ervaring in distributie van fixed income en structured products. Voor de oprichting van Dexteritas werkte hij onder andere bij Lloyds Bank, Société Générale, Bear Stearns en Citibank.

Partner

Jens heeft meer dan 25 jaar ervaring in kredietverlening, leningen en special situations. Voor de oprichting van Dexteritas werkte hij onder andere bij Bear Stearns, BNP Paribas, Credit Lyonnais en Chase Manhattan.

Senior Investment Manager

Marc heeft meer dan 12 jaar ervaring in overname financieringen (leveraged finance), private equity en herstructureringen in de Nederlandse mid-market, onder andere bij ABN AMRO en Rabo Private Equity.

Partner

Raphael heeft meer dan 20 jaar ervaring in capital markets bij investment banks waaronder Société Générale, UBS en Merrill Lynch. Sinds 2008 is hij investeerder en was onder andere betrokken bij Mezzanine Partners in België.

Lid Investment Committee

Rolf heeft meer dan 25 jaar ervaring in private debt en private equity, onder andere als hoofd Noord Europa bij Intermediate Capital Group (ICG).

Nieuws

Contact

Dexteritas Investment Management
Lange Voorhout 11
2514 EA  Den Haag

info@dexteritas.nl

LinkedIn